La Superintendencia de Bancos de Panamá (SBP) presentó recientemente su Informe de Estabilidad Financiera, correspondiente al cierre de 2023. Este documento identificó los principales riesgos y desafíos que enfrenta el sistema financiero de Panamá en este año. El análisis detallado revela una serie de señales de advertencia que ameritan una atención minuciosa y una gestión proactiva por parte de las autoridades y los actores involucrados.
Niveles de endeudamiento preocupantes
Una de las principales preocupaciones destacadas en el informe del sistema financiero de Panamá es el elevado nivel de endeudamiento, tanto empresarial como doméstico, en relación con el Producto Interno Bruto (PIB) del país. Esta situación, sumada a la creciente preponderancia de la banca de hogares en la distribución crediticia, ejerce una presión considerable sobre el sistema económico en su conjunto.
Impacto de las tasas de interés en el sistema financiero de Panamá
Otro factor clave analizado en profundidad es el impacto de la subida de las tasas de interés en el mercado local. A medida que los costos de financiamiento se elevan, las empresas y los hogares se enfrentan a una mayor carga financiera. Esto podría desacelerar la demanda de crédito y, en consecuencia, frenar la actividad económica.
Condiciones financieras complejas en segundo semestre de 2024
El panorama para el segundo semestre de 2024 se perfila desafiante. Las condiciones financieras más complejas podrían repercutir negativamente en empresas, hogares y empleo. Según el informe, un aumento en el desempleo y una reducción en el ingreso disponible de los hogares podrían incrementar la proporción de préstamos no productivos, afectando así la salud financiera de las instituciones bancarias y restringiendo su capacidad para ofrecer nuevos créditos.
Riesgo de pérdida del grado de inversión
Otro aspecto destacado en el informe sobre el sistema financiero de Panamá es el riesgo de que el país pierda su grado de inversión durante el segundo semestre de 2024. Si bien la SBP estima que esta situación es improbable, la pérdida del grado de inversión tendría consecuencias significativas para el Sistema Bancario Nacional. Esto incrementaría los costos de financiamiento y limitaría el acceso a líneas de crédito externas.
Desempeño financiero en 2023 del sistema financiero de Panamá
No todo es sombrío en el sistema financiero de Panamá. El informe revela que, durante 2023, los bancos del Centro Bancario Internacional registraron utilidades acumuladas por $2,709 millones de dólares, un aumento del 42.6% en comparación con el año anterior. Asimismo, el Sistema Bancario Nacional reportó utilidades netas acumuladas de $2,196.3 millones de dólares, un incremento del 40.5%.
Sin embargo, a pesar de estos resultados positivos, el informe advierte sobre una desaceleración en el crecimiento de la cartera de créditos locales, que alcanzó los $60,604 millones, con un aumento del 3.4% en comparación con el año anterior. Esta tendencia podría mantenerse si la actividad económica experimenta una ralentización durante 2024, lo que, sumado a las tasas de interés actuales y la carga financiera de empresas y hogares, podría restringir aún más la demanda de financiamiento.
